#EDUproVenture

Red flags для инвестора.

Нет, это статья не про США, несмотря на название.

Это про common sense, как стоит выглядеть в онлайне, развивая глобальный продукт, и какие базовые вещи нужно знать, прежде чем писать инвестору или партнеру на почту, в linkedin или facebook.

Я не очень люблю статьи с советами, как жить, но эта понравилась.

via @proVenture

https://incrussia.ru/understand/krasnye-flazhki/

​​#FINTECHproVenture #RESEARCHproVenture

Payments компании оцениваются в более, чем 35х PE.

Об этом свидетельствуют данные из нового ежемесячного отчета FT Partners. Вне зависимости от секторов финтек стоит более 10х PE. Это очень круто, на мой взгляд.

Сам отчет на 100 страниц можно найти в сообщении ниже.

via @proVenture

#DEALSproVenture #UNICORNSproVenture #AIproVenture

Что вы делали в 22 года? Конечно, вы основали unicorn-startup.

Стартап в области искусственного интеллекта Scale AI привлек $100 млн по оценке $1 млрд.

Стартап по трек рекорду очень похож на Brex. Фаундеру 22 года (да, да, это не первый сверх молодой фаундер), и статус единорога за 3 года.

Только область другая. Scale AI занимается работой с данными для алгоритмов искусственного интеллекта. Данные являются одной из самых ключевых проблемных точек для алгоритмов и сильно влияют на их качество.

Выглядит это как костыль на рынке, потому что над данными работают почти 30 тысяч контрактников и 100 человек в штате Scale AI. Но если клиенты, в числе которых, Uber и Waymo, довольны, а рабочие места созданы, то кому от этого плохо? Ну вот так)

via @proVenture

https://www.bloomberg.com/news/articles/2019-08-05/scale-ai-is-silicon-valley-s-latest-unicorn

​​#EVENTSproVenture #партнерство

Информация для тех, кто инвестирует в EdTech и строит проекты в этой сфере.

14 августа акселератор “Лобачевский” организовывает встречу выпускников с фондами, которые инвестируют в EdTech-компании. Встреча пройдет в Villa Politica, на Рублево-Успенском шоссе.

Организаторы говорят, что отдельно большое внимание и время будет выделено на то, чтобы познакомить руководителей фондов между собой. Как оказалось, далеко не все общались лично и давно хотели развиртуализироваться.

Специально для этих целей организованы "сигарные паузы" с полным оснащением в специальных вип-зонах.

Фонды, желающие получить приглашение могут писать на help@lobachevsky.tech или учредителю https://www.facebook.com/maria.maryasova

via @proVenture

CNews обновил свой рейтинг крупнейших поставщиков SaaS в России.

Все те же лица, и портфельные компании Da Vinci Capital, а именно Softline и B2B-Center на #2 и на #6 местах, соответственно.

Пустячок, а приятно)

via @proVenture

http://www.cnews.ru/reviews/oblachnye_servisy_2019/review_table/a4e9a5bdfd3e2f456547918b7c7b6a52d4b385e3

#EDUproVenture

Что-то меня тянет на рекомендации последнее время.

Вот, посмотрите, очень базовые пункты по тому, что надо взять на встречу с инвестором.

А стоит вообще писать про еще более базовые?

Я знаю, что торчу уже вам несколько заметок, которые вы залайкали, но сигнализируйте тут тоже.

via @proVenture

https://rb.ru/story/steps-you-need-to-take/

#TRENDSproVenture

Инвесторы проспали фудтех.

К такому выводу приходит глубоко уважаемый мной Алексей Соловьев, когда говорит, что перед глазами у нас за последнее время пробежали несколько классических историй успеха проектов из сферы технологий в транспорте.

Вот, что он пишет:

Delivery Club (венчур есть)
Июль 2009 г. - старт проекта
2011 г. - Инвестиции от Addventure на сумму $1 млн.
2012 г. - Инвестиции от Addventure, основателей Delivery Club и Guard Capital на сумму $4 млн.
2013 г. - Инвестиции от Phenomen Ventures, AddVenture и Guard Capital Addventure на сумму $8 млн.
2014 г. - Addventure продает свою долю FoodPanda за $50 млн. (Выход с мультипликатором 20-30х)
2016 г. - Mail.Ru Group приобретает Delivery Club за $100 млн

Foodfox (венчур есть)
Март 2016 г. - старт проекта.
Июль 2016 г. - Инвестиции от Target Global, Флориана Янсена и Нильса Тонзена на сумму $1 млн.
Оценка: $4 - $8 млн.
Июнь 2017 г. - Инвестиции от Target Global, Александра Черняка на сумму $5 млн. Оценка: $10 - $20 млн.
Декабрь 2017 г. - Яндекс покупает 100% компании за $10 млн. (Ниже прошлой оценки из-за падения темпов роста)

Партия еды (венчуров нет)
август 2014 г. - старт продаж
2015 г. - Инвестиции от девелопера Эдуарда Тиктинского на сумму 40 млн. руб.
октябрь 2016 г. - Инвестиции от Владимира Черкашина и Сергея Алешина на 60 млн. руб.
октябрь 2018 г. - Яндекс.Такси покупает 83% сервиса «Партия еды».
Zaka Zaka (венчуров нет)
ноябрь 2013 г. - основание компании
апрель 2014 г. - $3 млн. частных инвестиций. Инвесторы остались не раскрытыми.
апрель 2017 г. - Mail.ru приобрел 90% компании за $18 млн.

Транспорт
CityMobil (венчуров нет)
2007 г. (по другим источникам 2009 г.) - начало деятельности.
апрель 2018 г. - Инвестиции от Мегафон и Mail.ru на сумму $26 млн.
WSFIS Global Opportunities Fund вложил еще $9 млн.

Везет (венчуров почти нет)
2003 г. - основан RuTaxi (Везет, Лидер), 2011 год - мобильное приложение
1998 г. - основан Fasten («Такси Сатурн» и RedTaxi), 2012 - мобильное приложение, 2015 - выход в Штаты
2003 г. - основано такси Максим
ноябрь 2016 г. - Сервис райдшеринга Fasten привлек $10 млн от фонда Almaz Capital и российской инвестиционной компании UFG Capital.
май 2017 г. - Компании RuTaxi и Fasten объединяются в агрегатор “Везет”
декабрь 2017 г. - Almaz Capital инвестирует в такси “Везет”. Сумма сделки не разглашается.
июнь 2018 г. - получение конвертированного займа от Mail.ru
июль 2019 г. - Яндекс.Такси планирует выкупить активы “Везет”. Предположительная сумма сделки $187 млн.
Gett
На слайде
Mail.ru приобрел 90% компании за $18 млн.

Транспорт
CityMobil (венчуров нет)
2007 г. (по другим источникам 2009 г.) - начало деятельности.
апрель 2018 г. - Инвестиции от Мегафон и Mail.ru на сумму $26 млн.
WSFIS Global Opportunities Fund вложил еще $9 млн.

Везет (венчуров почти нет)
2003 г. - основан RuTaxi (Везет, Лидер), 2011 год - мобильное приложение
1998 г. - основан Fasten («Такси Сатурн» и RedTaxi), 2012 - мобильное приложение, 2015 - выход в Штаты
2003 г. - основано такси Максим
ноябрь 2016 г. - Сервис райдшеринга Fasten привлек $10 млн от фонда Almaz Capital и российской инвестиционной компании UFG Capital.
май 2017 г. - Компании RuTaxi и Fasten объединяются в агрегатор “Везет”
декабрь 2017 г. - Almaz Capital инвестирует в такси “Везет”. Сумма сделки не разглашается.
июнь 2018 г. - получение конвертированного займа от Mail.ru
июль 2019 г. - Яндекс.Такси планирует выкупить активы “Везет”. Предположительная сумма сделки $187 млн.
Gett
На слайде


Я даже влез в комментарии и написал, что Проспали потому, что до прибыли фиг добежишь, а покупателей всего два). И он один набрал 12 лайков (несомненно, это успех и я хотел бы им поделиться).

Но я потом еще подумал над тем, что написал Алексей.

Ведь по сути в каждой этой истории были VC и PE фонды – они заработали на этих сделках. Мало их было, скажете вы? Считаем: Almaz, UFG, AddVenture, Target Global (не заработал, но все же), Inventure Partners, Baring Vostok и др. Я уже насчитал 6 фондов. А теперь считаем, сколько у нас всего фондов  - РАВИ дает статистику в 70 фондов и даже если учитывать недавнюю заметку Rusbase, активных фондов порядка 50-ти.

То есть, в тренд попали как минимум 10% участников рынка. А это нормально – в тренды попадают не все.

Такой рынок, такая и статистика.

via @proVenture

https://www.facebook.com/solovyov.alexey/posts/2394587903932146

#FINTECHproVenture #DEALSproVenture #UNICORNSproVenture

Klarna привлек $460 млн по оценке $5.5 млрд.

Теперь Klarna дороже всех финтеков в Европе. На втором месте N26 с оценкой $3.5 млрд. Эту оценку обеспечил Dragoneer Investment Group.

На последнем серийном раунде в октябре прошлого года Klarna оценивалась в $2.5 млрд, правда, раунд был небольшой – всего на $20 млн. и средства были привлечены от H&M. Потом в Klarna инвестировал известный рэпер Снуп Дог в начале 2019 года, но сумма инвестиций не раскрывалась. После этого уже в апреле 2019 года $93 млн были привлечены Sequoia и частных со-инвесторов, но оценка не раскрывалась.

Klarna – платежный стартап родом из Швеции. Ну не совсем платежный – он позволяет покупать товары в рассрочку.

Обслуживает проект более 3 тысяч мерчантов в США, а в компании работают более 2.5 тысяч человек.

Вот такой вот самый дорогой Европейский финтек.

via @proVenture

https://www.forbes.com/sites/samshead/2019/08/06/klarna-becomes-europes-most-valuable-fintech-firm-with-new-55-billion-valuation/#4871edad323b

​​#RESEARCHproVenture

Global Healthcare Report Q2 2019.

Не моя тема, но интересно, что объем сделок припадывает потихоньку. Сами сделки все более late stage, растет только канабис.

Вот так вот.

Отчетик от CB Insights в приложении ниже.

via @proVenture

​​#оффтоп

Сбербанк инвестирует в JV с Союзмультфильм.

Любите ли вы конспирологию?)

Ваш покорный слуга писал про то, что покупка Сбербанком Рамблера у AN&N Александра Мамута не сюрприз. На одну из самых для себя имиджевых венчурных тусовок Герман Греф позвал Мамута в качестве члена жюри на демо день совместного акселератора с 500 Startups.

А давайте посмотрим, кого он еще позвал? Об этом сказано на сайте совместного акселератора.

Юлиана Слащёва, председатель правления киностудии «Союзмультфильм»
Василь Лацанич, генеральный директор Вымпелком
Кайрат Келимбетов, глава Международного Финансового Центра «Астана»
Кристин Цай, соучредитель акселератора 500 Startups
Герман Греф, председатель правления ПАО Сбербанк
Владислав Филев, генеральный директор S7
Жан-Клод Кнебелер, посол Люксембурга в России
Александр Мамут, управляющий акционер Rambler & Co
Елена Брусилова, президент компании Медси

О чудо, в числе жюри также оказывается Юлиана Слащева, предправления Союзмультфильм. И в течение буквально нескольких месяцев совместная сделка. Совпадение? Возможно)

Но исходя из этой логики не удивлюсь, что Сбербанк сделает какие-то сделки с Медси (#1 клиника в России), S7 (единственная крупная частная авиакомпания – может быть, Греф будет финансировать отечественный SpaceX?), Вымпелком (давно ходят слухи, что бизнес может быть продан – а почему не Сбербанку?). Остальные люди более менее имиджевые

Давайте в течение ближайших 6-12 месяцев за этим последим, ок?

Всем хороших выходных!

via @proVenture

https://incrussia.ru/news/sberbank-soyuzmultfilm-sp/

#EDUproVenture

Фантастическая шестерка: банальные советы, как готовиться ко встрече с инвестором.

Как я и говорил, написал набор банальщины. Но странно, что не все следуют простым правилам. Это как гигиена, на мой взгляд.

Если есть что добавить в список, пишите в личку. Напишем второй том :)

via @proVenture

https://vc.ru/finance/78768-fantasticheskaya-shesterka-banalnye-sovety-kak-gotovitsya-ko-vstreche-s-investorom

#EDUproVenture

Проблеметр: как задать самому себе вопросы перед запуском бизнеса.

Основа для калькулятора - лекция YC. А сам шаблон позволяет ответить на вопросы перед запуском венчурного бизнеса - есть ли проблемп, рынок и проч.

Очень удобно.

Статья тут: https://vc.ru/services/78850-problemetr-shablon-dlya-ocenki-perspektiv-proekta

Шаблон тут:
https://docs.google.com/spreadsheets/d/1og305lg4hzImD-AjeG5ur4lKZGMBRg_KQw6kXLNQQmw/edit

via @proVenture

#оффтоп

Как венчурные инвесторы соблазняют стартапы.

Чего только не сделаешь. И тут зонт от банка Югра покажется в целом нормальным аксессуаром.

Оставлю немного шутки и веселого настроения с выходных.

Enjoy!

via @proVenture

https://incrussia.ru/news/venchurnye-investory-zadabrivayut/

​​#RESEARCHproVenture #AIproVenture

Я никогда не публиковал сторонний контент и все писал сам.

Но тут так получилось, что мне написал Дмитрий, который начал развивать канал Анти сукоруб @seqnex. Смысл канала - это помочь правильно формулировать свои мысли на английском в бизнес общении и при создании месседжей для английских версий своих сайтов. На канале разбираются реальные нативные фразы и кейсы стартапов - с удачными месседжами, а также неправильно переведенными фразами, которые могут привести к недопониманию со стороны потребителей или инвесторов. Но подписчиков там совсем мало и мне стало любопытно, почему он начал свое развитие именно с моего канала. Хотя я помню, как начинал сам, и что это было не так уж просто. Но в общем, мы разговорились, и я узнал, что Дмитрий, как оказалось, работал в PE и VC и развивал несколько своих проектов, потом был продактом и все это в области hardware. Он предложил написать для моего канала пару заметок. Мне стало интересно, и в итоге первую заметку я публикую ниже (с небольшими редакторскими правками от меня).


Ultimate list of tip startups: AI и железо

2016 год - это особый год. Именно его можно считать началом периода, когда разработка железа и венчурные деньги перестали считаться несовместимыми понятиями. В тот год Google представил процессор собственной разработки для машинного обучения, в тот же год были учреждены компании по разработке нейросетевых процессоров и которые сегодня стали стартапами с оценкой более $1 млрд.

На сегодняшний день в мире существует порядка 45 стартапов, занимающихся разработкой AI чипов. Каждый стартап называет свои чипы по-разному, например, DPU (dataflow processing unit), IPU (intelligent processing unit) или MLU (machine learning unit). По сути же это ASIC (интегральная схема специального назначения) или же центральный процессор с функционалом нейросетевых вычислений.

Самые дорогие стартапы в этом секторе - это Graphcore ($1.7 млрд, привлечено $310 млн, серия D, основан в 2016 г.), Cambricon ($2.5 млрд, привлечено $200 млн, серия B, основан в 2016 г.), Horizon Robotics ($3.5 млрд, привлечено $600 млн, серия B!, основан в 2015 г.).

Суммарно стартапы AI железа привлекли более $3 млрд венчурных денег.

А теперь давайте посмотрим на наиболее полный список стартапов AI железа: https://basicmi.github.io/AI-Chip/

via @proVenture

​​#RESEARCHproVenture #UNICORNSproVenture

Pitchbook Unicorns Report.

Интересная статистика, подтверждающая мега-раунды последних лет.
Совокупная оценка единорогов достигла $603 млрд в прошлом году и поддерживается в этом году на том же уровне.

За прошлый год появилось 57 единорогов, а за первую половину этого уже 35 (что почти столько же, сколько за целый 2017й – 37).

А еще есть отчет, который делал Pitchbook совместно с акселератором Plug & Play.

via @proVenture

#ПОЛЕЗНОЕproVenture #EDUproVenture

Составлен список фондов, активно инвестирующих в проекты с российскими корнями.

В этом рейтинге по респектабельности мы в Da Vinci Capital на #14 месте и соседствуем с #13 DST Global. Ну нормально, нормально, авторы молодцы
😎

На самом деле, конечно, фонды расположены по алфавиту. Но полезно еще раз освежить список тех, кто в наше трудное время все еще в строю.

via @proVenture

https://rb.ru/news/founds-invest-new/

#UNICORNSproVenture #TRENDSproVenture

Postmates готовится к IPO.

Я обычно не пишу про слухи, но это очень интересно. Food delivery сектор активно развивается, и там нет особых public reference. В ride hailing таких стало минимум два в этом году.

Поэтому Postmates очень ждем. На последнем раунде сервис был оценен в $1.85 млрд, а его региональный конкурент, DoorDash, в $12.6 млрд. Солидное отставание но, как мы видим, инвесторам на IPO больше нравится прибыль, чем огромные обороты. Поэтому IPO обещает быть интересным.

via @proVenture

https://techcrunch.com/2019/08/12/postmates-to-drop-ipo-filing-next-month/