Ликвидация аварии в Норильске. Видео сейчас гуляет по норильским чатам. Потанин не зря боится.

У Норникеля случилось еще одно экологическое ЧП.

Интерфакс сообщает, что в Норильске остановлена утечка отработанных шламов в окрестностях обогатительной фабрики Норникеля.

Утечка произошла по время попытки перекачки жидкости из хвостохранилища в тундру. Процесс происходил без должных согласований, с угрозой попадания отходов в окрестные водоемы, - сказал источник агентства.

Утечка остановлена. Производится оценка ущерба окружающей среде.

Пионер американской сланцевой отрасли США Chesapeake Energy заканчивает свое юридическое существование путем банкротства.

Корпорация Chesapeake Energy сегодня объявила о том, что компания добровольно подала заявку на получение защиты по 11 главе (закона о банкротстве) в суд США по делам о банкротстве Южного округа Техаса для облегчения комплексной реструктуризации баланса, - говорится в релизе компании.

У Chesapeake примерно $7 млрд долгов. Компания заключила соглашение с кредиторами на ссуду в $925 млн. Также кредиторы и держатели обеспеченных векселей должны выделить Chesapeake еще $600 млн.

Банкротство Chesapeake Energy нанесет больший удар ведущим энергосервисным и трубопроводным компаниям, чьи доходы уже были подорваны обвалом цен на нефть, считают энергетические аналитики в статье Reuters.

Подача заявления о банкротстве затронет буровые компании и перевозчиков газа из Техаса в Вайоминг и Пенсильванию. Контракты Williams Cos, Energy Transfer и Crestwood Equity Partners с Chesapeake ожидают снижение ставок или отклонение в суде по делам о банкротстве, сказал Райан Смит, старший директор аналитической компании East Daley Capital.

Буровая: Это то, о чем мы говорили, утверждая, что США по уши завязли в ситуации. Они не могут продолжать давить цены вниз, так как это приведет к серьезным социальным последствиям. Под давлением окажутся все отрасли связанные с добычей неэффективного сланца.

Чтобы получить представление о восстановлении спроса на нефть в Азии и о состоянии глобальных энергетических рынков стоит обратить внимание на колебания объемов и изменение сортов нефти и топлива на танкерах, стоящих на якоре у берегов Сингапура.

По данным Kpler, по состоянию на вторник на 67 судах вблизи Сингапура и в Малаккском проливе находилось около 82,5 млн барр. нефти и нефтепродуктов. В конце мая там находилось 69,8 млн барр.

Объем добычи нефти и конденсата на 23 июня составил 38,8 млн барр., что выше 32,8 млн барр. в конце мая, но ниже 40 млн барр. в середине прошлого месяца, сообщает Kpler.

Спрос возвращается, но он определенно не вернулся к доковидным уровням. И это проявляется в избытке сырой нефти, хранящейся в море,-сказал Ануп Сингх, руководитель отдела исследований танкеров East of Suez в компании Braemar ACM Shipbroking в Сингапуре.

Низкая маржа нефтепереработки, попытки получить прибыль из ранее существовавшей ситуации контанго и отток грузов со слабых рынков в Азию, спрос на энергетику в которой стремительно восстанавливается, – все это подпитывает растущие запасы нефти и топлива.

Администрация Трампа урезала суммы, которые компании должны платить за доступ на государственные земли.

Нефтяные и газовые компании тратят меньше средств за доступ к государственным землям после того, как администрация Трампа сократила роялти.

Стремясь предотвратить падение бурения, 21 апреля Министерство внутренних ресурсов США заявило, что операторы нефти и газа могут добиваться снижения ставок роялти. Данные Бюро землеустройства показывают, что администрация снизила ставки роялти на сотни тысяч акров, включая более 100 тыс. акров в Вайоминге и 95 тыс. акров в Юте.

В соответствии с новым руководством, все компании будут иметь право на получение почти нулевых роялти всякий раз, когда цена на нефть опускается ниже определенной точки. Это смехотворный результат, который обеспечивает чрезвычайно щедрую субсидию нефтяной и газовой промышленности, одновременно лишая налогоплательщиков и Штаты ценных доходов, - написал Рауль Грихальва из Аризоны, председатель Комитета Палаты представителей.

Около 300 млн барр. из 4,5 млрд барр. добычи нефти в США в прошлом году поступили из скважин на федеральных землях. В 2019 г. энергетика принесла $12 млрд прямых доходов Вашингтону.

Буровая: Сегодня она приносит убытки. Но прекращение (крах и банкротство) добычи это потенциальные 30-40 млн человек (если считать вместе с семьями) без средств к существованию. Такого себе ни один президент накануне выборов позволить не может.

По оценке Rystad Energy, недавний пакет налоговых льгот Норвегии для нефтегазовой отрасли, как ожидается, сократит безубыточные цены на 40%, тем самым повысив спрос на буровые установки в стране,
в то время как в Великобритании произойдет падение.

Консалтинговая компания отмечает, что кривая издержек в рамках принятого пакета мер соответствует кривой, полученной на основе предложений НК в период переговоров, что позволит компаниям быстрее списывать затраты и улучшит экономические показатели проектов.

По крайней мере 36 проектов под управлением Equinor, Aker BP, OKEA, Lundin Petroleum, Vaar Energi, Wellesley Petroleum, OMV, Gassco, Shell, PGNiG и ConocoPhillips могут извлечь выгоду из принятых мер.

Ожидается, что спрос на буровые установки с суровой окружающей средой возрастет с 2023 года по мере восстановления рынков Великобритании и Норвегии.

Операторы в Норвегии уже отозвали 14 разведочных скважин, чтобы сократить капитальные затраты на 2020 год.

Великобритания, как ожидается, увидит в этом году самое большое падение санкционных капитальных вложений среди основных оффшорных регионов. Восемь контрактов на буровые установки были аннулированы в Великобритании в этом году. Ожидается, что будет только семь разведочных скважин, по сравнению с 32 в 2019 году.

Китай усваивает опыт Европы

Источники Bloomberg сообщают, что крупные китайские нефтяные компании (China Petroleum & Chemical, PetroChina, CNOOC и Sinochem Group) обсуждают идею сформировать альянс для совместных закупок нефти. Это может усилить их рыночную позицию.

По информации издания, четыре государственных НПЗ совместно заявят цену на некоторые сорта нефти. Кроме того, объединившись, китайские компании рассчитывают получить более широкое влияние на объемы и цены закупаемой нефти. Первоначально альянс намерен коллективно выпускать заявки на определенные российские и африканские марки на спотовом рынке.

Буровая: Китай идёт по пути ЕС, создавшего в рамках 3 энергопакета единого виртуального покупателя энергоресурсов, чтобы диктовать цену поставщикам (мегарегулятор). По всем рыночным канонам это классифицируется как картельный сговор.

Ранее условный Запад проводил активную протекционистскую политику на мировом эгергорынке, чтобы давить на страны, производящие главный ресурс глобальной экономики. Теперь к этой политике присоединился и Восток. Россия должна понять, что союзнические отношения не подразумевают бессребреничество. В союзных отношениях выигрывает всегда более сильный. Впрочем, как и на рынке.

Вести с фронтов

Baker Hughes сообщает, что за неделю, завершившуюся 19 июня, число нефтяных буровых установок снизилось на три до 189, самого низкого количества с июня 2009 года.

Несмотря на то, что фьючерсы на американскую легкую нефть все еще в минусе примерно на 35% с начала года из-за обвала спроса на фоне пандемии, они подскочили на 133% за последние восемь недель и превысили 39 $\б в пятницу.

Ожидается, что американские сланцевики к концу июня восстановят около четверти того, что они закрыли после того, как пандемия обрушила цены, говорят покупатели и аналитики рынка нефти.  

Некоторые аналитики ожидают, что восстановление цен на нефть подтолкнет энергетические компании к замедлению темпов сокращения количества буровых установок и, возможно, размещению новых установок позже в этом году.

***
Спекулянты увеличили объем чистых длинных позиций по контрактам на американскую легкую нефть WTI за неделю.

Число контрактов на WTI выросло на 1.529 до 378.702 - максимума двух недель – за неделю, завершившуюся 23 июня.

Фьючерсы на WTI выросли более чем на 125% за последние девять недель на фоне ожиданий восстановления спроса по мере того, как правительства по всему миру постепенно снимают карантинные меры.

Тем не менее фьючерсы все еще теряют 37% с начала года из-за обрушения спроса в результате пандемии.

Глава концерна Shell в России Седерик Кремерс дал интервью агентству ТАСС. Самые интересные фрагменты:

- Мы полагаем, что цены на углеводороды останутся более низкими, чем в докризисный период, еще в 2021 году, и возможно, до конца 2021 года.

- Операционная часть сократится в ближайший год на $3–4 млрд по сравнению с 2019 годом. Мы решили, что в этом финансовом году никто в компании не получит годовых бонусов. Кроме того, мы сократим капитальные затраты с $25 млрд до $20 млрд, то есть примерно на 20%, в этом году.

- В капитальных затратах мы были вынуждены урезать расходы на бурение в наших совместных проектах в России (речь о совместных проектах с Газпромом).

- Если мы сможем финализировать проект на Гыдане в ближайшие несколько недель или месяцев, то мы объявим об этом. Пока речь идет только о стадии разведки, это высокие риски и большие вложения. Но мы ожидаем, что это будет очень долгосрочный проект

- Мы считаем, что в ближайшие 10–20 лет рынок СПГ будет расти темпами примерно на 4% в год.

- Природный газ останется очень важным элементом декарбонизации экономики и продолжит замещать уголь и дизель в электрогенерации.

- Что касается проекта "Сахалин-2", то он находится в весьма привилегированном положении относительно АТР. Здесь мы абсолютно эффективно размещаем весь газ, произведенный на "Сахалине-2", включая дополнительные спотовые партии.

- Я по-прежнему верю в то, что самый логичный способ расширить СПГ-мощности на Дальнем Востоке — на уже существующей производственной базе.

- Россия, вероятно, будет одним из самых конкурентных источников роста СПГ рынка. Доля России на рынке сжиженного газа будет, безусловно, увеличиваться. Сочетание сильной позиции Shell на СПГ-рынке и газовой мощи России - это то, что нам очень интересно.

- Позиции Shell в России достаточно крепки и мы планируем сохранить их. Я уверен в том, что в ближайшие десять лет никакие неопределенности не заставят Shell уйти из России.

Буровая: От себя добавим, что Shell не только не уйдут из России, но и готова всем кагалом к нам завалиться. 70% потенциальных (не разведанных) мировых запасов углеводородов - главный приз мировых мейджоров.

Мало того, в этом и цель всей игры наших западных партнеров: убрать российские компании с шельфа Арктики и завести туда свои компании.

Chesapeake Energy в понедельник опубликовала свой долгосрочный план и заявила, что во втором полугодии компания будет эксплуатировать примерно в два раза меньше действующих установок, чем в I кв. В четвертом квартале прошлого года Chesapeake эксплуатировала в среднем 15 буровых установок.

Компания планирует запустить семь-восемь буровых установок в период с 2022 по 2024 год.

В воскресенье Chesapeake объявила себя банкротом в результате накопления крупной задолженности.

Буровая: Банкротства в США проходят по статье 11 кодекса о банкротстве, она предусматривает заморозку выплат по долгу и переговоры с кредиторами о реструктуризации его и бизнеса.

В итоге у компании может сменится собственник, а сама компания выходит из процедуры банкротства с уменьшенным долговым бременем, что позволяет снизить себестоимость добычи. Именно так было после череды банкротств, спровоцированных обвалом нефти в 2014–2016 гг.

Опрос Reuters 45 аналитиков показал, что цены на нефть в этом году консолидируются на уровне около $40 $\б. Ожидается, что восстановление ускорится в четвертом квартале, а далее в 2021 году на фоне сокращения добычи ОПЕК.

Из 37 аналитиков, принявших участие и в майском, и в июньском опросах, 26 повысили прогнозы цены Brent в 2020 году.

Однако аналитики предупреждают, что глобальный рост числа случаев COVID-19, которое к 29 июня превысило 10,15 млн человек, потенциально может спровоцировать дальнейшие ограничения и замедлить любое экономическое восстановление и, в свою очередь, спрос.

Темпы этого восстановления останутся скромными в третьем квартале. Но они ускорится в четвертом квартале под совокупным эффектом добровольного ограничения добычи со стороны производителей ОПЕК+, снижения производства из-за рыночных условий и последующего восстановления спроса с возобновлением экономической активности, усиленными мерами монетарного и фискального стимулирования, - сказал Гарри Чилингирян, глава отдела исследований рынка сырьевых товаров BNP Paribas.

Мировой спрос сократится в этом году примерно на 6,5-8,7 млн б\с по сравнению с прошлогодним прогнозом в 6,4-10,0 млн б\с.

Спрос на конец 2020 года, скорее всего, окажется значительно ниже уровня конца 2019 года, учитывая, что людям потребуется некоторое время, чтобы вернуться к старым привычкам после того, как ограничения будут сняты, - сказал аналитик UBS Джованни Стауново.

Партнеру сверху всегда легче

Глава комитета акционеров Nord Stream AG Герхард Шрёдер считает готовящиеся санкции США против "Северного потока 2" намеренным расторжением трансатлантического партнерства.

Более 120 компаний в области судостроения, инженерного дела, охраны природы и безопасности, которые работают или работали с Nord Stream 2, затронуты напрямую… За каждой из этих компаний — европейские рабочие места, которые находятся в опасности, — подчеркивает Шредер.

И предупредил, что финансовые последствия от санкций были бы крайне серьезными.

Инвестиции в 12 млрд евро в европейскую инфраструктуру были бы под угрозой, а потребители в Европе столкнулись бы с дополнительными расходами в размере четырех млрд евро в год, — приводит издание Handelsblatt слова экс-канцлера.

Буровая: Все так, но с одной поправкой. Расторжением трансатлантического партнёрства будут ответные меры со стороны Германии в адрес США. Конкретные меры и санкции. Если все вновь ограничится словесными интервенциями в адрес Вашингтона и такими же словесными акциями поддержки Москвы и "Северного потока", то ничего не изменится в партнёрстве США и Европы.

Просто оккупированная территория ещё раз робко выступит против оккупации. Оккупант учтет это и заявит о прочности партнёрства, а также о своей заботе о младшем партнёре, и диверсификации его энергетической независимости. В обоюдном партнёрстве, тому, кто сверху, всегда легче.

"Газпром экспорт" по решению Стокгольмского арбитража выплатил польской компании PGNiG компенсацию в размере $1,5 млрд.

Сумма компенсации – это переплата за газ, поставленный по газопроводу "Ямал – Европа".

Стокгольмский арбитраж постановил выплатить компенсацию в конце марта. Контракт между Газпромом и PGNiG на поставку 9,8 млрд куб. газа ежегодно был подписан в 1996 г. Он действует до 2022 г.

Польская компания позже сообщила, что формула цены на газ была изменена на более рыночную. Соответствующее дополнение к договору стороны подписали в июне этого года.

Буровая: Иными словами, Газпром согласился с тем, что контрактные (согласованные обеими сторонами договора) цены можно пересматривать. Не просто согласился, но и подписал по этому поводу допсоглашение.

Ну, и кто тут потерпевший? Все по обоюдному согласию.

Санкциям быть

Сенат Конгресса США включил дополнительные санкции против строительства "Северного потока-2" в проект оборонного бюджета.

Путин хочет использовать газопровод "Северный поток-2" в качестве инструмента принуждения. Он хочет подорвать наших союзников в Украине и Польше и увеличить зависимость от российского газа. Я горжусь быть соавтором санкций, направленных на то, чтобы остановить его строительство, и аплодирую Сенату за включение этого приоритета в проект бюджета национальной обороны»,— написал сенаторн Вомак в Twitter.

Сенату и Палате еще предстоит согласовать свои версии проектов оборонных бюджетов.

Австрия по факту согласилась с новыми санкциями против "Северного потока-2"

Глава австрийской нефтегазовой компании OMV Райан Зеле сообщил, что инвесторы оценят и уточнят сроки завершения строительства газопровода "Северный поток – 2" после введения новых санкций США.

Большое значение имеет, какие санкции будут вводиться и каким образом будет отвечать Европа, - сказал Зеле.

В настоящее время газопровод завершен на 94%.

Согласно исследованию Bloomberg, ОПЕК снизила добычу нефти на 1,93 млн б\с до 22,69 млн б\с в прошлом месяце. Это самый низкий показатель со времен войны в Персидском заливе в 1991 г.

Рекордное сокращение добычи ОПЕК и ее партнерами с мая помогло оживить нефтяной рынок, но недавний всплеск Covid-19 в странах, включая США, подчеркивает хрупкость этого оживления.

В целом ОПЕК выполнила все обязательства по сокращению добычи, заложенные в апрельском соглашении, хотя показатели соблюдения существенно различаются между странами-членами.

Ирак, Нигерия и Ангола все еще отстают по сокращению, но их показатели улучшились в прошлом месяце. Ирак выполнил 70% своей квоты, Нигерия-77%, Ангола-83%. На встрече в начале июня страны договорились нарастить сокращение.

Саудовская Аравия снизила добычу ещё на 7 супертанкеров

По информации Bloomberg, Саудовская Аравия все же выполнила свое обещание сократить добычу нефти на рекордную величину в июне.

После того, как в мае объем экспорта Саудовской Аравии достиг 6,2 млн б\с, в июне он снизился до 5,7 млн б\с, что является самым низким показателем с тех пор, как Bloomberg начал отслеживать потоки в начале 2017 г.. Разница между этими двумя показателями эквивалентна объему более чем семи полных супертанкеров.

Недавний экспорт саудовской нефти в США резко сократился. Потоки в июне сократились до 224 тыс. б\с, по сравнению с почти 1,3 млн б\с в апреле, что является трехлетним максимумом. Только три супертанкера и небольшое судно были замечены перевозящими саудовскую нефть в США в июне. Больше информации о танкерах может появиться, когда некоторые судна обновят свои конечные пункты назначения.

Танкеры, перевозящие в общей сложности 17 млн барр. нефти из королевства в этом месяце, еще не указали свой конечный порт захода.

Экспорт сырой нефти Эр-Риядом в Индию вырос до более чем миллиона б\с в апреле, когда цены были на исторических минимумах. Поставки должны увеличиться в этом месяце, хотя и не так сильно, как ожидалось при анализе потоков саудовской нефти в середине июня.

Экспорт в Южную Корею также готов подняться до 1,1 млн б\с, что является самым высоким показателем по крайней мере за 3,5 года.

Поставки в Японию сократятся примерно до 610 тыс. б\с  что станет третьим ежемесячным падением подряд.

Управление энергетической информации США сообщило, что запасы нефти в стране снизились на 7,2 млн барр. до 533,5 млн барр., по сравнению с ожидавшимся падением на 710 тыс. барр.

После снижения с рекордного уровня в 540,7 млн барр., установленного в середине июня, запасы остаются на 15% выше пятилетнего среднего показателя для этого времени года.

По данным УЭИ, чистый импорт нефти в США на прошлой неделе сократился на 506 тыс. б\с. Объемы переработки нефти в стране выросли на 193 тыс. б\с, а коэффициент использования НПЗ вырос на 0,9% до 75,5% от общей мощности.

Импорт Саудовской Аравии составил 826 тыс. б\с за последнюю неделю, что является самым низким показателем за последние шесть недель.

Контанго снижается

По информации Reuters, десятки млн барр. нефти и нефтепродуктов, хранящихся из-за пандемии на плавучих нефтехранилищах, начали распродаваться. Это сигнализирует о восстановлении спроса на топливо по мере облегчения карантинных мер, сообщают источники издания в судоходстве.

По данным IHS Markit, объем нефти на танкерах упал со 180 млн барр. на конец апреля до 150 млн к концу июня. IHS сообщила, что объемы продуктов нефтепереработки в морских нефтехранилищах упали до 50 млн барр. с максимума середины мая, близкого к 75 млн, добавив, что запасы бензина были самыми быстрыми для разгрузки.

Спрос на плавучие хранилища на пике кризиса был поддержан рыночным контанго, ценовой структурой, где грузы для доставки в более короткие сроки дешевле, чем те, которые будут доставлены позже, побуждая трейдеров хранить топливо до тех пор, пока цены не поднимутся.
По мере того как контанго сужается с ростом спроса, появляется все меньше стимулов для хранения топлива.

По оценкам Clarksons Research, к 26 июня на танкерах хранилось 218 млн барр. сырой нефти с пика в 290 млн барр. в начале мая, в то время как около 70,5 млн барр. нефтепродуктов хранились против майского пика в 100 млн барр.