Нефть дешевеет до $55 (ещё в марте казалось, что такая фраза невозможна), а тенге торгуется примерно на тех же уровнях. Ждём открытия рынка в РФ, по идее сегодня ЦБ РФ наконец-то должен поддержать рубль, чего не делал на длинных выходных #ПриключенияТенге на @FINANCEkaz

КАЗАХСТАН БЕДНЕЕ ИЛОНА МАСКА?

После новости о том, что личное состояние в $188,5 млрд сделало Маска самым богатым человеком на земле один из российских каналов сделал карту «Какие страны беднее Илона Маска», где сравнил годовой ВВП с оценочным состоянием бизнесмена. Казахстан оказался «беднее» и картинка разошлась по социальным сетям с призывом «Маск, купи Казахстан». Объясняем, что тут не так.

❗НА САМОМ ДЕЛЕ это просто хайп. Сопоставлять оценочную капитализацию акций с годовым ВВП некорректно. Это как сравнивать оценочную стоимость вашей квартиры с годовым окладом коллеги. Во-первых, не факт, что вы продадите квартиру за такие деньги, во-вторых, коллега получает этот оклад каждый год.

Если Маск захочет продать все свои акции одновременно — это обрушит их цену. Кроме этого, ВВП не отражает стоимость актива, лишь товаров и услуг — например капитализация Kaspi более $12 млрд. Сравнивать ВВП можно с выручкой, но тут всё не в пользу Tesla — $16 млн прибыли за первые три квартала 2020 и выручка в $5,99 млрд.

​❗Почему падает биткоин?
Мировые рынки начали неделю тревожно, выросла тяга к защитным активам. Под удар попали наиболее перекупленные сектора мировых рынков. В частности, к началу торгов на европейских рынках курс биткоина опускался до $32,3 тыс, потеряв 23% с пятничного пика.

Анатолий Князев, EXANTE: "Пока слишком рано говорить о развороте тренда. Как и в начале года, покупатели могут прийти на помощь биткоину и другим наиболее ликвидным инструментам крипторынка, ведь фундаментальные основания пока не изменились: в США готовятся подписать масштабные стимулы, а рынки полны ликвидности, которая паркуется в активах, демонстрирующих хоть какую-то положительную доходность".

👉Если тренд на рост доходности долгосрочных Treasuries не будет устойчивым на этой неделе, мы можем увидеть стремительный разворот к росту биткоина и других рынков и новых максимумов. $50 тыс. по-прежнему выглядят достижимой целью в ближайшее время.

Котировки BTC в платформе EXANTE онлайн
@exante

Нефть там же — дороже $55, а вот российский рубль сегодня сдаёт позиции (хотя казалось бы, с чего бы) — деревянный торгуется на 0,6% дешевле, чем до выходных и прямо сейчас в Москве за один доллар дают 74,6 рубля. Тенге изо всех сил стоит на месте #ПриключенияТенге на @FINANCEkaz

Как повлиял на Ваш бизнес COVID-19?

Проводится опрос руководителей, топ-менеджеров субъектов малого и среднего бизнеса для оценки влияния COVID-19 на хозяйственное и финансовое положение.

Для опроса пройдите по ссылке (анонимно):

👉 https://sst.gl/business_kaz

Ваше мнение для нас очень важно, уделите время для вклада и развития Бизнеса в Казахстане!

Тех.поддержка: 87473300305 (What's app)

#ПартнёрскийПост

​[12 января, вторник] #УтреннийШорт — коротко о главном#УтреннийШорт — коротко о главном

eToro подняла гарантийное обеспечение по криптовалютам до 100% и принудительно закрыла все позиции клиентов буквально за 4 часа. Клиенты намерены добиться от Кипрской комиссии по ценным бумагам и биржам (CySEC) отзыва лицензии инвестиционной платформы. Стратегическим партнёров eToro был Сбербанк.

В опубликованной резолюции о втором импичменте Трампа единственное обвинение  — подстрекательство к мятежу. А также призыв отстранить его от должности, судить и никогда больше не допускать к власти. Трамп в последний день президентского срока помилует ближайших соратников — и, возможно, себя, узнал Bloomberg.

Вакансия мечты. Илон Маск ищет директора по дизайну для производства Tesla в Китае. Его задачей будет придумать электромобиль специально для китайских потребителей.

​​Недавний стремительный рост биткоина сделал криптомиллиардерами нескольких ранних инвесторов в цифровые валюты. В их числе — братья Уинклвоссы, вложившие в криптовалюту часть отсуженных у Цукерберга $65 млн.

Саудовская Аравия построит линейный экогород на миллион человек. Новый город на 1 млн человек за $100 млрд должен иметь длину 170 км и обходиться без автомобилей.

ИНВЕСТИДЕИ

Культовый британский производитель ботинок Dr. Martens объявил о планах провести IPO на Лондонской бирже. Подать заявку на первичное размещение акций компания планирует уже сегодня. Когда состоится выход на биржу, пока не сообщается.

В прошлом году лидерами среди фондов акций США по доходности стали фонды, инвестирующие в компании в сфере чистой энергетики. Паи двух таких фондов выросли в цене более чем в три раза. И аналитики говорят, что рост продолжится.

НОВОСТИ ОДНОЙ СТРОКОЙ

✅ Данные 1,3 млн российских клиентов Hyundai утекли в сеть.🔹Индекс Мосбиржи на историческом максимуме, РТС на уровнях начала 2020 года.🔹Twitter подешевел на 8% после блокировки аккаунта Трампа.🔹Байден сделал экс-посла США в России кандидатом на пост директора ЦРУ.🔹Индикаторы дневной активности приходят в норму благодаря развивающимся рынкам.🔹В Японии обнаружили новый штамм коронавируса схожий с британским.🔹Китайский производитель электрических автомобилей NIO может запустить линейку доступных автомобилей под новой маркой.🔹Goldman Sachs ожидает, что Федрезерв начнет увеличивать ставки в второй половине 2024 года.🔹 Власти США считают вымогательством захваченный Ираном на прошлой неделе танкер под флагом Южной Кореи.🔹JPMorgan, Morgan Stanley и Goldman Sachs намерены делистить 500 структурных продуктов, котирующихся на бирже Гонконга, в связи с применением указа Дональда Трампа о запрете инвестиций в компании, которые могут быть связаны с ВС Китая.🔹

КАРТИНКА ДНЯ

Цены на продовольственные товары в мире растут быстрыми темпами. К примеру график цены на сахар.  С марта цены удвоились. Максимумы показывают так же пшеница, кукуруза и другие товары.

​​Досаев о ДКП Казахстана за 2020 год

Председатель Национального банка РК Досаев Е. выступил на заседании Правительства с краткими итогами ДКП за 2020 год. Описание общей ситуации на мировых рынках не отличается от того, что мы писали ранее: новый пакет мер в США, оптимизм фондовых рынков и т.д.

Интерес представляют итоги года конкретно для Казахстана. В 2020 году тема рост экономики Казахстана снизился на 2.6%.

Большое внимание в докладе было уделено ключевому для монетарного органа показателю - инфляции. В декабре 2020 годовая инфляция сложилась на уровне 7.5%, ускорившись в сравнении с ноябрем, когда инфляция в годовом выражении составила 7.3%. Данный феномен, согласно докладу, обусловлен преимущественно продовольственной инфляцией, в то время как темп инфляции на непродовольственные товары и услуги замедляется.

Что касается обменного курса, то сводка в докладе Досаева подтверждает ранее написанное нами: в частности, несмотря на ослабление в целом за год, по итогу декабря тенге сумел укрепиться на 1% (с  425.07 до 420.91) благодаря позитивным внешним факторам.

Учитывая снижение цен на нефть в 2020 году, текущий счет платежного баланса за 9 месяцев 2020 года сложился с дефицитом и составил (-)4,1 млрд. долл. США.

Несмотря на волатильность тенге в 2020 году, в ноябре 2020 г уровень долларизации депозитов снизился до 39.3%.

Вырос объем кредитования экономики как в потребительском, так и в производственном секторе на фоне принятых антикризисных мер.

В целом, согласно докладу, год завершился для Казахстана на позитивной ноте за счёт улучшения внешних факторов. Последнее сыграло положительную роль в укреплении тенге, сдерживании инфляции до 7.5%. Тем не менее, несколько удручают результаты по кредитованию экономики: потребительские кредиты выросли значительнее, чем кредиты бизнеса - 10.5% против 1.2% с начала 2020 года. При этом, в структуре потребительских кредитов потребительские займы выросли на 3,2% до 4,3 трлн тенге, а ипотечные займы – на 27,8% до 2,3 трлн тенге за счет реализации государственных программ.

С одной стороны, рост ипотечных займов можно рассматривать как то, что люди видят в жилье стабильный защитный актив и пытаются обезопасить себя таким образом на момент кризиса. С другой стороны, такой рост интереса к ипотекам, принимая во внимание ещё и возможность изъятия пенсионных средств с этого 2021 года, вызывает опасения бума на ипотечном рынке. Но это уже вопрос к фискальным органам, создающим перекосы на финансовом рынке своими льготными программами

@financial_post

ВВП МИНУС 2,6%

В 2020 году, по словам министра национальной экономики Руслана Даленова, рост реального сектора стал экономическим драйвером, составив 2,0%. Для сектора услуг год завершился с минусом в 5,6%, хотя в последние месяцы динамика стала восстанавливаться.

В 2020 году введен в эксплуатацию рекордный объем жилья — 15,3 млн квадратных метров. Это на 16,8% выше уровня 2019 года. Однако за год цена на вторичное жилье выросло на 14%, а на новостройки на 4,8%.

Как вы считаете, войдёт ли Руслан Даленов в новый состав правительства?

🙈 Добрый регулятор продолжает тянуть банк за акционера. На запрос @kapitalkz АРРФР подтвердил, что 25 декабря 2020 года срок исполнения акционером плана мероприятий, действительно, истек, при этом несколько мероприятий до сих пор находятся на стадии реализации. @FINANCEkaz переводит с регуляторного на человеческий: «Да, они нарушители, но свои же, родненькие, поэтому дадим им ещё немного времени».

— В настоящее время агентство проводит анализ эффективности проводимых акционером мероприятий, — говорится в ответе регулятора. — Решения о дальнейших надзорных мерах в отношении банков будут приняты в ближайшее время. В течение 2020 года обязательства AsiaCredit Bank снизились на 14,9 млрд тенге или 29,7%.

Отмечаем, что сохраняя такие темпы, банку понадобиться по меньшей мере ещё два года для полного погашения всех обязательств.

Нефть $55,76 за баррель, но дорожающий доллар делает своё дело. DXY, индекс доллара, снова выше 90 пунктов и прибавляет пятый день подряд #ПриключенияТенге на @FINANCEkaz

😓 Вчерашнее падение Tesla на 7,82% делает Илона Маска не самым богатым на земле человеком. Его состояние уменьшилось на $13,5 млрд, и составило $176,2 млрд. Однако фанатам рано отчаиваться — Tesla на премаркете прямо сейчас уже отыграла 2,5% из вчерашнего падения.

МИНУС $3,1 МЛРД

Проели. Активы Национального фонда на 31 декабря 2020 года составили $58,7 млрд, снизившись за год на $3,1 млрд из-за превышения расходов над поступлениями на фоне реализации антикризисных мер и падения цен на нефть.

— Несмотря на рыночную волатильность, инвестиционный доход Нацфонда по итогам 2020 года остался положительным и составил $4,1 млрд или 7,5%, — пояснил глава НБ РК Ерболат Досаев.

Золотовалютные резервы Казахстана на конец года, по предварительным данным, составили $35,7 млрд, за год увеличившись на $6,7 млрд.

— Это произошло за счет роста портфеля золота на $4,7 млрд, до $23,6 млрд в результате увеличения цены на золото, - сказал глава Нацбанка.

@FINANCEkaz отмечает, что инвестиционный доход полностью валютного Нацфонда выглядит «вкуснее» доходности тенгового ЕНПФ, по итогам десяти месяцев прошлого года она составила 10,88%.

Нефть в ударе — $56,38! Рубль все-таки воспрял и укрепляется уже до 74,1 за доллар. А значит у тенге завтра есть все шансы развернуться #ПриключенияТенге на @FINANCEkaz

​[13 января, среда] #УтреннийШорт — коротко о главном#УтреннийШорт — коротко о главном

Тролль года. Возникшая из-за Brexit неопределенность будет преодолена после вхождения Турции в состав Евросоюза, заявил президент страны Реджеп Тайип Эрдоган.

Будет сиквел. Майк Бьюрри, прообраз героя из фильма «Игра на понижение», говорит, что его шорт по Тесла становится всё больше и больше.

Стоимость нефти марки Brent впервые с февраля 2020 года превысила $57 за баррель.

НОВОСТИ ОДНОЙ СТРОКОЙ

✅ SoftBank продал акции Uber на сумму около $2 млрд после стремительного ралли акций компании.🔹Норвегия нацелена перейти на 100% продаж электрокаров к 2026 году, самый продаваемый электрокар в Норвегии не Тесла, но Audi e-Tron.🔹Канцлер Ангела Меркель ожидает, что локдаун в Германии продлится до начала апреля.🔹Пользователи WhatsApp начали массово уходить в Signal и Telegram — у последнего плюс 25 млн новых пользователей за сутки.🔹Экономист Stephen Roach говорит, что перспектива V-образного восстановления экономики США «порвана в клочья» и доллар упадёт на 20% в 2021 году из-за вируса и новых локдаунов.🔹Renault и Plug Power разрабатывают коммерческий автомобиль на водородном топливе.🔹Казахстанцы могут получать пенсию в России и других странах ЕАЭС.🔹Онлайн-кинотеатр ivi, который в начале 2021 года собирался выйти на IPO в США, отложил размещение из-за законопроекта депутата Антона Горелкина об ограничении доли иностранцев в онлайн-кинотеатрах.🔹Служба безопасности конгресса США предупредила законодателей о возможных атаках сторонников Трампа перед инаугурацией Байдена.🔹Boeing установил антирекорд по поставкам самолетов за 43 года: за прошлый год он передал заказчикам всего 157 лайнеров.🔹Видеоплатформа Rumble подала иск к Google, обвинив компанию в том, что она отдает YouTube преимущество в результатах поисковой выдачи.🔹Единственный миллиардер Грузии Бидзина Иванишвили заявил, что передаст большую часть своего состояние в благотворительный фонд, а на жизнь себе и жены оставит $200 млн.🔹Суммарное состояние главы Twitter Джека Дорси и основателя Facebook Марка Цукерберга за день сократилось почти на $5 млрд.🔹«Ужасная ошибка»: Трамп предупредил об опасности импичмента и своей блокировки в соцсетях.🔹Денежная база в Японии увеличилась более чем на 18% по сравнению с прошлым годом.

КАРТИНКА ДНЯ

Adobe официально отключил Flash вчера. Хотя в 2011 году почти 3 из 10, или 28,5% веб-сайтов использовали Flash. Сейчас эта доля упала до 2,2%. Прощай Flash...

​РАЗДАТЬ НЕЛЬЗЯ ИНВЕСТИРОВАТЬ

— Разрешить людям использовать пенсионные накопления из ЕНПФ было ошибкой, — написал на своей странице экономист Расул Рысмамбетов. — ЕНПФ не должен раздавать деньги, а профессионально инвестировать. Выкуп пенсионным фондом госценных бумаг развратил наше правительство. Это как кулек с семечками в доступном месте — тянут пощелкать. В этой ситуации был один верный выбор  для страны — держать деньги в ЕНПФ и правильно ими управлять, а не кормить квазигос и банки.

Очень хочется вспомнить, что еще осенью 2019 года ваш покорный слуга и аналитик международной инвестиционной компании EXANTE Андрей Чеботарёв писал в статье @kapitalkz:

— Пенсионным деньгам должно быть фиолетово на патриотизм и великие цели развития местных рынков и производств, для этого есть государственные программы, банковские кредиты и специальные фонды с институтами развития — главное для пенсионного фонда — сохранность. Пересмотр инвестиционной декларации по ЕНПФ — первостепенная задача. Сейчас лимиты в ней распределены между иностранными и отечественными бумагами, при этом иностранных не может быть более 50% портфеля, а бумаг местных банков (без всякого рейтинга кстати) можно иметь до 40% в портфеле. Инвестиции фонда в Казахстан и поддержка национальной экономики — только тогда, когда РК будет страной с рейтингом А.

@FINANCEkaz отмечает, что с тех пор ничего не изменилось, мы продолжаем придерживаться позиции, что единственное, что надо сделать ЕНПФ — поменять инвестиционную декларацию. Хорошо, что таких точек зрения стало больше, жаль, что год назад её высказывало значительно меньшее количество экспертов.

Дорогая нефть делает своё дело — тенге укрепляется. В плюсе закончил вчера день и российский рубль, подорожав на 1,5% до 73,5 за доллар #ПриключенияТенге на @FINANCEkaz

МОЖНО ОТКРЫТЬ СЧЁТ, НО НЕЛЬЗЯ ОТКРЫТЬ ПРИЛОЖЕНИЕ

В приложении Отбасы банк (бывший ЖСБК) появилась функция открытия счета для перечисления пенсионных. К сожалению, вместе с ней пропала функция открытия самого приложения, видимо из-за наплыва желающих.

Если у вас всё-таки получится зайти в приложение, то в личном кабинете надо нажать «Открытие счета для ЕПВ». Далее подписать заявление, после чего в течение нескольких секунд откроется счет. Справка о наличии счета и его номер также доступны в личном кабинете.

6,9% ИНТЕРВЕНЦИЙ

— В отдельные периоды низкой ликвидности для обеспечения нормального функционирования валютного рынка Национальный банк поддерживал рынок интервенциями. Их общий объем за год составил $1,905 млрд . Интервенции проводились в феврале, марте, сентябре и октябре. Наибольший объем интервенций мы провели в период резкого падения рынков в марте, их объем составил $1,488 млрд, — рассказала в интервью зампред НБ РК Алия Молдабекова.

Общий объем таких конвертаций средств Нацфонда для выполнения трансфертов в бюджет за год составил около $9,05 млрд. Ещё $2,1 млрд — это продажа валютной выручки квазигоссектора.

Учитывая, что за прошлый год объем торгов на валютном рынке составил $27,5 млрд — то объем интервенций составил всего 6,9%. Если учитывать весь объем, который так или иначе, но поддерживал курс, выходит 47,5%. @FINANCEkaz, отмечает, что это приемлемый уровень, учитывая кризис.