ПОНЯТНЫЙ НАЦБАНК

— Хотелось бы, чтобы регулятор доносил до субъектов экономики, до обычных граждан достаточно четко, ясно и систематично, что любые проинфляционные процессы будут «душится на корню», — рассказал в комментарии для @lsnews эксперт международной инвестиционной компании EXANTE Дмитрий Сочин. — И речь идет о том, чтобы дать понять рынку, что денег извне не будет. То ускорение инфляции, которое мы видим последний год связано именно с тем, что ликвидность просочилась мимо механизмов по контролю денежной массы, что вылилось в ускорение инфляции.

Мы снова держимся, рубль в моменте опускали ниже 66 за $1, а тенге уступил доллару только чуть-чуть. Падение происходит на фоне дешевеющей нефти и общего падения рынка в США. Золото и индексы волатльности снова бьют максимумы #ПриключенияТенге @FINANCEkaz

Tengri Bank, Capital Bank и AsiaCredit Bank освобождены от AQR и готовятся к слиянию. Это вторая попытка объединения, первая провалилась в 2017 году, тогда не смогли договориться о долях в объединенном банке. Как утверждает источник @kursivkz, на собрании 25 июля этого года договоренность по долям была зафиксирована так акционеры Tengri получили 60% в объединенной структуре, Шадиев — 40%. Причем у Шадиева есть опцион на увеличение своего пакета до контрольного (50% + 1 акция).

Также, судя по всему, Tengri Bank разрешил свой внутренний конфликт. Исполняющим обязанности председателя правления сегодня стал Паван Сингх. Правление банка состоит из двух человек — Паван Сингха и Бахтияра Ильясова.

Сегодняшний полёт рубля на фоне отдающей еще 2,5% от стоимости нефти — всё давит на родной тенге, который не собирается пока сдаваться.

Продолжаем держаться за магический уровень в 387 тенге за $1. На сколько хватит запаса мощности? Судя по кросс-курсу к рублю до уровня 5,6 #ПриключенияТенге @FINANCEkaz

KAZ Minerals теряет сегодня почти 16% стоимости на LSE. Падение произошло на фоне новостей о сокращении дивидендов в связи с падением прибыли. «Увеличение расходов на капвложения означает, что чистый долг, вероятно, достигнет максимума, превышающего текущий прогноз», — считают в Peel Hunt. Ранее в июле акции компании уже теряли 6%, тогда это связывали с торговыми войнами и неопределённостью на рынке @FINANCEkaz

​​[16 августа] #УтреннийШорт — коротко о главном#УтреннийШорт — коротко о главном

Moody’s: Казахстан будет лидером СНГ по развитию исламского банкинга. Аналитики отметили, что правительство РК намерено увеличить долю исламских банковских активов до 3% к 2025 году.

Казахстанцы за январь-июнь 2019 года отправили за рубеж через системы международных денежных переводов уже 281,8 млрд тенге. Это на 6,2% больше, чем за аналогичный период прошлого года.

S&P Global Ratings повысило долгосрочный кредитный рейтинг эмитента и рейтинг финансовой устойчивости АО «Страховая компания «Евразия» с «ВВВ-» до «ВВВ», сохранив «стабильный» прогноз. Рейтинг СК «Евразия» по национальной шкале остался на уровне «kzAAA».

Трамп: «Китай не проблема для нас, хотя ситуация с Гонконгом не помогает делу. Наша проблема в ФРС. Подняли слишком сильно и слишком быстро. Теперь слишком медленно снижают». В ответ Пауэлл запретил всем членам ФРС выступать публично, отменяются все уже запланированные интервью и комментарии.

Протесты в Гонконге продолжаются уже больше двух месяцев. Демонстранты требуют отменить законопроект об экстрадиции, который позволит передавать Китаю обвиняемых в преступлениях. На этом фоне все активнее звучат разговоры, что к подавлению протестов может подключиться материковый Китай.

ОПЕК+ пустоты. Цена на нефть марки Brent опустилась ниже $58 за баррель. Стоимость октябрьских фьючерсов на нефть Brent составила $57,94 за баррель. Стоимость фьючерсов на нефть марки WTI снизилась до $54,11 за баррель. Сделка ОПЕК+ ничем не помогла.

Около 13% российских граждан и 20% домохозяйств находятся в зоне риска социального исключения: это значит, что материальные и другие условия не позволяют им участвовать в экономической, социальной и общественной жизни. В результате домохозяйство де-факто изолируется от «большого» общества, формируя замкнутую маргинальную субкультуру. Таков результат исследования ВШЭ, проведенного по заказу Росстата.

Россия рискует отстать в строительстве инфраструктуры для сетей 5G от всего мира на несколько лет — Владимир Путин разрешил военным не отдавать под 5G частоты в самом популярном для него в мире диапазоне 3,4–3,8 ГГц. Теперь развивать новый стандарт связи придется в другом диапазоне, популярном только в Китае и Японии.

КРИПТА

За текущим падением криптовалютного рынка может стоять китайская финансовая пирамида, которая сбрасывает свои активы в криптовалюте на сумму около $3 млрд. 14 августа Дови Ван, основатель и партнер инвестиционной компании Primitive Ventures, обратила внимание на массовые распродажи китайского мошеннического проекта под названием PlusToken.

Сейчас хорошее время для покупки биткоина — Глава биржи Binance Чанпэн Чжао.

НОВОСТИ ОДНОЙ СТРОКОЙ

✅ Суд отпустил партнера Baring Дельпаля под домашний арест.🔹Болтон: Трамп считает, что наладил с Путиным очень хорошие личные отношения.🔹Moody’s отозвало рейтинг Венесуэлы «C» по собственным причинам делового характера.🔹WSJ: Huawei помогала властям африканских стран в слежке за оппозицией.🔹Китай не пустил 2 корабля США в порт Гонконга.🔹США призвали Китай сохранять высокую степень автономии для Гонконга.🔹Уровень долга с отрицательной доходностью побил исторический рекорд и превысил $16 трлн.

Свежий #АнтиХайп от экспертов @EXANTE про кризис. Инверсия кривой доходности гособлигаций США выступает в качестве предвестника дальнейшего снижения рынков по мере сползания экономики США в рецессию. Снижение доходности 10-летних гособлигаций ниже 2-летних породило распродажу на фондовых и сырьевых рынках в четверг. Что еще важнее — доходность 30-летних гособлигаций США обновила исторические минимумы ниже 2%. По итогам среды ключевые американские индексы потеряли 3%, в частности, Dow Jones показал самый резкий спад с начала года.

❗НА САМОМ ДЕЛЕ инверсия кривой доходности может быть «опережающим» индикатором, который слабо прогнозирует разворот фондовых индексов. В прошлый раз инверсия произошла в начале 2006 года, но Dow Jones продолжал переписывать исторические максимумы вплоть до сентября 2007 года. В частности, на рынках есть мнение, ФРС сохранила краткосрочную базовую ставку слишком высокой на фоне европейских облигаций с отрицательными процентными ставками, которые исказили кривую доходности.

Шестой по объему активов банк Латвии приостанавливает работу, в том числе и платежи клиентов. PNB Banka нарушал требования к достаточности капитала с конца 2017 года, сообщил ЕЦБ. Активы банка составляли 2,3 млрд евро @FINANCEkaz

​#АНТИХАЙП НА КАЗАХСКОМ#АНТИХАЙП НА КАЗАХСКОМ

Кірістілік қисығының инверсиясы дағдарыс болатынын болжауда, бірақ іс жүзінде бұл қор индекстерінің кері бұрылуын нашар болжайтын «озыңқы» индикатор болуы мүмкін. Өткен жолы инверсия 2006 жылдың басында болды, бірақ Dow Jones 2007 жылдың қыркүйегіне дейін тарихи максимумдарды қалыптастыруды жалғастырды — https://t.me/exantekz/32

Теперь все публикации #АнтиХайпа на казахском языке доступны в новом канале. Алга Казахстан! Летс спик казакша!

Укрепляемся на фоне чуть набирающего силу рубля, но при отсутствии глобальных положительных новостей — давление на тенге всё еще высоко #ПриключенияТенге @FINANCEkaz

Из них 20,1 млн — дебетовые, рост за год — на 15,4%, 5,3 млн — кредитные, рост — на 61,8%. Активных карт — 14,3 млн дебетовых и 2,8 млн — кредитных.

Снова ничего особенного — просто стоит на своём уровне и не двигаемся и плевать на всех остальных #ПриключенияТенге @FINANCEkaz

«Гренландия богата такими ценными ресурсами, как природные ископаемые, чистейшая вода и лед, популяции рыбы, морепродукты, возобновляемая энергия и новый фронтир для экстремального туризма. Мы открыты для бизнеса, но не продаемся», — говорится на сайте МИД Гренландии. Да-да у этой автономной территории Дании есть своё Министерство иностранных дел.

​​НА 2 МЛРД. USD ВАЛЮТНЫЕ ЗАТРАТЫ КАЗАХСТАНА ПРЕВЫСИЛИ ВАЛЮТНУЮ ВЫРУЧКУ

Текущий счет платежного баланса является одним из важных экономических показателей, позволяющий оценить стабильность макроэкономической ситуации в стране. При этом, текущий счет является разницей между валютными притоками и валютными оттоками по текущим операциям страны c внешним миром. В свою очередь, валютный приток формируется в основном из экспортной выручки компаний и доходов резидентов страны от инвестиций заграницей, а валютный отток – это затраты населения и бизнеса на импорт и выплаты местных компаний доходов (дивидендов) иностранным инвесторам.

С 3-го квартала 2014 года по 3-й квартал 2018 года текущий счет в Казахстане складывался отрицательно, то есть валютные оттоки по текущим операциям всегда превышали валютные притоки. После этого два квартала подряд (4-ый квартал 2018 года и в 1-ый квартал 2019 года) сальдо текущего счета наконец-таки вышло в положительную зону на уровне 1,5 млрд. USD и 361 млн. USD, ознаменовав превышение валютной выручки Казахстана над валютными затратами.

Однако, как показывают предварительные оценки Нацбанка, по итогам первого полугодия 2019 года текущий счет платежного баланса Казахстана закрылся с минусом в 2 млрд.USD. То есть во 2-ом квартале текущего года валютные оттоки из страны (по текущим операциям) вновь существенно превысили валютные притоки. И если в предыдущем цикле (2014-2018 годы) основным фактором дефицита текущего счета выступали большие выплаты дивидендов прямым иностранным инвесторам, которые превышали профицит торгового баланса, то в этот раз текущий счет ушел в минус по большей части из-за роста импортных затрат на товары и услуги и замедления прироста экспортной выручки. Так, за 1-ое полугодие 2019 года по сравнению с соответствующим периодом прошлого года импорт товаров увеличился на 8,7%, а экспорт вырос всего на 1,1%, что в целом привело к сокращению чистого экспорта (экспорт минус импорт) с  12,6 млрд. USD (в 1-ом полугодии 2018 года) до 11,3 млрд. USD (в 1-ом полугодии 2019 года).

При этом, сформированный «валютный» дефицит по текущим операциям в 2 млрд. USD для Нацбанка мог бы стать вполне рациональным и логичным объяснением нынешнего высокого курса в 379 тенге за доллар США (в среднем за 1-ое полугодие 2019 года). Но здесь надо напомнить, что в 2016 и 2017 годах, когда среднегодовой курс USDKZT составлял, соответственно, 342 и 326 тенге, отрицательный текущий счет платежного баланса Казахстана был равен 8,1 млрд. USD и 5,1 млрд. USD. Это, в свою очередь, вновь демонстрирует то, что сейчас курс тенге является недооцененным (чрезмерно обесцененным) даже при имеющемся «валютном» дефиците.

Телеграм-канал @tengenomika

#ФотоДня Boeing 737 Max уже шестой месяц на земле и в этом году уже почти точно не полетят. Это фото с завода, где под новые самолеты уже выделили даже часть парковки сотрудников. Из-за простоя этих самолетов США уже потеряло 0,4% роста ВВП. В Казахстане единственный самолёт MAX есть к авиакомпании SCAT. И он тоже стоит на земле.

​[19 августа] #УтреннийШорт — коротко о главном#УтреннийШорт — коротко о главном

Анонимный инвестор поставил десятки миллионов долларов на то, что к 18 октября рынок акций США вырастет на 10% с лишним. В среду один инвестор купил октябрьский бычий спред на SPY со страйками $315/$320 и объемом, эквивалентным 11 млн акций. Эта сделка была частично профинансирована продажей медвежьего спреда со страйками $270/$276 и объемом, эквивалентным 1.1 млн акций. Если к моменту экспирации, т. е. в ближайшие 2 месяца, рынок акций США вырастет на 10%, то прибыль этого инвестора может составить до $3.5 млрд.

Великобритания может столкнуться с нехваткой продовольствия, медикаментов и топлива, критической ситуацией в портах, ростом расходов на социальное обеспечение и жесткой границей с Ирландией в случае выхода из Европейского союза без соглашения — Sunday Times.

Американские санкции в отношении Ирана и Венесуэлы оказались выгодны российским нефтяным компаниям, которые с ноября 2018 года по июль дополнительно смогли заработать $905 млн. В отсутствие двух крупных экспортеров на рынке стали чаще покупать нефть из РФ.

КРИПТА

Правительство Египта обсуждает планы по выпуску национальной цифровой валюты от центрального банка. Инициатива властей объясняется нежеланием упускать возможности и позиции в финансовом секторе.

НОВОСТИ ОДНОЙ СТРОКОЙ

✅ Китай пообещал «значительно» понизить процентные ставки по займам и заняться трудностями финансирования, с которыми сталкиваются предприятия.🔹SCMP: Китай не горит желанием размещать большие заказы не покупку бобовых у США, несмотря на запросы Трампа.🔹Индекс потребительского доверия в США в августе рухнул до 92,1 пункта, ожидалось снижение до 97 пунктов с 98,4.🔹RTRS: США могут продлить лицензию для Huawei на 90 дней.🔹BBG: Китайская CNPC отказывается от прямых закупок нефти из Венесуэлы из-за ужесточения санкций США в отношении латиноамериканской страны, компания отменила закупку около 5 миллионов баррелей венесуэльской нефти.🔹S&P снизило рейтинг Аргентины до «B-» с «B», Fitch снизило рейтинг Аргентины до «CCC» с «B», министр финансов Аргентины подал в отставку.🔹Китай призвал ЕС немедленно прекратить вмешиваться в дела Гонконга.

Это 3,3 трлн тенге. Например в столице за тот же период сумма безналичных платежей составила всего 408,2 млрд тенге или 8,6% @FINANCEkaz

📌Цена на золото снижается.

🏦Основное внимание на ежегодном заседании ФРС.

Пока ничего интересного не происходит — объемы немного подросли, но это для понедельника нормальная картина #ПриключенияТенге @FINANCEkaz